Warren Buffett are acum cash record, dar se retrage. Noi ce facem?

🧠 Săptămâna aceasta aduce un mix exploziv de date macro și decizii critice de politică monetară, care pot influența profund direcția piețelor financiare. Luni urmează să fie publicate date despre indicatorii PMI de servicii S&P Global și ISM. Miercuri urmează decizia privind rata dobânzii a Fed și conferința de presă a președintelui Powell, două momente-cheie care pot genera volatilitate sporită 📉📈. Joi, atenția se mută pe numărul cererilor inițiale de șomaj, barometru esențial al forței pieței muncii. În paralel, aproximativ 20% dintre companiile din S&P 500 își vor publica rezultatele financiare, ceea ce înseamnă o presiune suplimentară pe prețurile acțiunilor. 🔍 Într-un astfel de context, investitorii trebuie să rămână agili, informați și disciplinați.

📊 În săptămâna 5–10 mai 2025, investitorii așteaptă cu interes o serie de raportări financiare majore care pot influența semnificativ piețele. Printre cele mai anticipate apar nume emblematice precum PLTR, AMD, UBER, SHOP, COIN, TTD. Sectoarele acoperite variază de la inteligență artificială și energie regenerabilă până la fintech și retail digital, sugerând o săptămână extrem de volatilă și cu oportunități reale pentru investitori 📈.

📈 Între 1964 și 2024, performanța Berkshire Hathaway a fost de-a dreptul legendară, cu un randament total de 5.502.284%, ceea ce înseamnă o multiplicare de 140x față de randamentul de ~39.054% al indicelui S&P 500 în aceeași perioadă. 📊 Un investitor care ar fi plasat $10.000 în 1964 ar fi avut astăzi $550 de milioane, o ilustrare remarcabilă a puterii compunerii și a investițiilor pe termen lung. 💼 Warren Buffett nu doar că a depășit piața, dar a făcut-o cu o consistență anuală de 19,9% pe durata a 60 de ani. Rămâne o întrebare istorică: vom mai vedea vreodată un CEO care să egaleze o asemenea performanță? Cât de mult vom putea genera noi?

Am depășit recent $200.000 în portofoliul din Registru Tranzacții, după ultimele mișcări bursiere ce au impulsionat deținerile strategice. Urmăresc să acumulez în continuare tactic, și să aloc $40.000 extra în câteva acțiuni (pe care deja le dețin dar și noi) pentru a profita de noua revoluție digitală, dar am început să acumulez și în fintech, prin 2 noi expuneri pe care le-am adăugat în portofoliu.

Unde sporești portofoliul masiv pe bursă perioada următoare? Ei bine, performanțele recente ale pieței evidențiază companii care au înregistrat salturi spectaculoase față de minimele ultimelor 52 de săptămâni, indicând o redresare accelerată și o probabilă schimbare de regim bursier. Palantir conduce detașat cu un avans de +506%, urmată de AppLovin (+406%), Robinhood (+247%), Digital Turbine (+162%) și Doximity (+158%). Aceste aprecieri remarcabile sunt corelate cu un momentum puternic pe ultimele 30 de zile și o forță relativă pozitivă față de indicii majori, precum S&P 500 și SPY 📈. Acțiuni precum Spotify, Dutch Bros sau Upstart continuă să arate un interes ridicat din partea investitorilor, cu creșteri de peste 100% de la minime, sugerând o posibilă extindere a valului de acumulare în sectorul tech și consumer 🎯. În acest context, companiile care combină revenirea accelerată de la minime cu trenduri ascendente susținute devin puncte strategice pentru investitorii orientați spre creștere 🚀. Am acumulat anumite acțiuni recent din această listă.

📊 Berkshire Hathaway a atins un nou record istoric, cu un stoc de lichidități de $348 miliarde, marcând o creștere de $239 miliarde din 2022 încoace, în condițiile în care Warren Buffett a fost vânzător net de acțiuni timp de 10 trimestre consecutive. 💼 Această acumulare masivă de numerar, vizibilă în graficul său exploziv, ridică întrebări strategice esențiale: ce anticipează Buffett? O oportunitate colosală? O corecție de amploare? 🧐 Cert este că legendarul investitor se pregătește cu răbdare, iar piețele ar trebui să fie atente la semnalul implicit al unei asemenea rezerve defensive de capital.

Când investim împreună?

În Registru Tranzacții, efectuez săptămânal investiții și tranzacții pe termen scurt-mediu. Strategiile de anul acesta sunt value investing, growth momentum investing și anumite speculații pe trend accelerat.

Am alocat $90.000 de la începutul lui 2025 în câteva acțiuni.

Accesează aici Registru Tranzacții să construim portofoliul!

📑 Bilanțul Berkshire Hathaway dezvăluie o poziție de lichiditate fără precedent, cu $305,5 miliarde în titluri de stat americane și $36,9 miliarde în numerar doar în segmentul de asigurări și alte afaceri. 🏭 În divizia de infrastructură – căi ferate, utilități și energie – se adaugă încă $5,3 miliarde în numerar, ceea ce duce totalul lichid la peste $347 miliarde. 🔍 Această acumulare masivă subliniază o strategie defensivă clară într-un context de incertitudine macroeconomică și ar putea indica o pregătire pentru oportunități de investiție majore sau turbulențe sistemice.

🔐 Randamentele mari nu vin din noroc, ci din proces

Mulți investitori se concentrează pe rezultate, dar uită că randamentele sunt doar o consecință a unui proces bine structurat. Câștigurile consistente nu vin din ghicirea pieței, ci din înțelegerea structurii de piață pentru alocarea capitalului strategic, identificarea ineficiențelor și gestionarea corectă a riscului.

💼 În Registru Tranzacții, aplic un cadru de analiză bazat pe price action, evaluări fundamentale și tendințe macro.

🎯 Te aștept să investim împreună 👉 [Registru Tranzacții]

📊 Într-un context istoric fără precedent, Berkshire Hathaway deține acum $305,5 miliarde în titluri de stat americane (T-Bills), cu aproximativ $110,2 miliarde mai mult decât Rezerva Federală, care are doar $195,3 miliarde. 🏦 Asta înseamnă că Warren Buffett are o expunere cu ~56% mai mare pe T-Bills decât însuși Fed-ul, o inversare simbolică a raportului de forțe financiare. 🔍 Această poziționare conservatoare sugerează o viziune extrem de prudentă asupra pieței și posibila așteptare a unor oportunități majore sau a unei crize de lichiditate.

📈 Într-o demonstrație fără precedent de forță financiară, Warren Buffett deține acum $348 miliarde în numerar, ceea ce plasează rezerva sa de lichidități peste capitalizarea bursieră a unor giganți precum Bank of America (BAC), Coca-Cola (KO) și AbbVie. 🔍 Această poziție îl face mai „valoros în cash” decât 93% dintre companiile listate la nivel global, fiind depășit ca valoare doar de 27 de firme publice. Acumularea accelerată de numerar semnalează o viziune strategică, posibil pregătită pentru oportunități majore sau turbulențe viitoare. 💼

📉 În T1 2025, Berkshire Hathaway nu a realizat nicio răscumpărare de acțiuni, marcând al treilea trimestru consecutiv fără buybacks. Această pauză a fost justificată de Warren Buffett prin faptul că prețul actual de piață depășește valoarea intrinsecă estimată. 🔍 Conform raportului oficial, nici acțiuni de Clasa A, nici Clasa B nu au fost răscumpărate, iar compania a reiterat că operațiunile de buyback vor fi reluate doar când evaluarea bursieră va redeveni atractivă 🛑.

📊 Conform Notei 4, Berkshire Hathaway menține o concentrare remarcabilă a portofoliului, în care cele mai mari 5 dețineri (American Express, Apple, Bank of America, Coca-Cola și Chevron) reprezentau 71% din valoarea justă agregată a participațiilor în acțiuni la 31 martie 2025, respectiv 69% la finalul anului 2024. 🧠 Această structură indică o strategie intenționat concentrată, cu o miză uriașă pe câteva companii fundamentale. 💥

📉 În cadrul adunării anuale, Warren Buffett a subliniat că „trade should not be a weapon” și că „there is no question that trade can be an act of war” — o poziție clară împotriva utilizării comerțului ca instrument geopolitic. 🛑 Declarațiile sale au fost făcute în contextul în care profitul operațional al Berkshire a scăzut cu 14% an/an, până la $9,6 miliarde, o dinamică influențată parțial de impactul tarifelor comerciale. 🌐

🔔 După 55 de ani la conducerea Berkshire Hathaway, Warren Buffett a anunțat oficial că se va retrage din funcția de CEO. 🧠 Este cel mai longeviv CEO din istoria companiilor din S&P 500, având o carieră la vârf mai lungă decât durata de viață a unui CEO mediu din S&P 500. 🏛️ Momentul marchează închiderea uneia dintre cele mai remarcabile epoci de leadership din lumea investițiilor. Cine îi va lua locul?

🧵 Investițiile de calitate se nasc în incertitudine

Când piața pare instabilă și incertitudinea domină deciziile investitorilor, se conturează cele mai bune oportunități de alocare a capitalului.

👉 În Registru Tranzacții, analizez săptămânal unde se află ineficiențele pieței, posibilități de creștere, unde migrează capitalul inteligent și cum construiesc un portofoliu robust în fața volatilității.

La fiecare tranzacție, îți trimit un raport în care explic justificarea.

Te aștept să construim împreună portofoliul de investiții!

În vremuri marcate de volatilitate și complexitate, discernământul devine cel mai valoros capital. Această analiză nu își propune doar să informeze, ci să formeze — o gândire financiară lucidă, capabilă să deosebească zgomotul conjunctural de semnalele structurale. La Fox Land, cultivăm o viziune strategică, unde fiecare decizie de investiție este ancorată într-o înțelegere profundă a forțelor macroeconomice, politice și psihologice ce modelează piețele. Pentru cei care nu caută certitudini, ci claritate în mijlocul incertitudinii.